التمويل الحسابي

📅 آخر تحديث: ٢٥ يوليو ٢٠٢٦
✍️ نُشر في: ٢٥ يوليو ٢٠٢٦
📷 يحتوي على 1 صور
الموسوعة الحرة
تُعد محاكاة مسارات عينة الحركة البراونية أداة مهمة في حساب سعر الأدوات المالية في ظل مقياس الحياد عن المخاطر .

التمويل الحسابي هو فرع من علوم الحاسوب التطبيقية ، ويتناول المشكلات ذات الأهمية العملية في مجال التمويل . [ 1 ] ومن التعريفات الأخرى، وإن كانت مختلفة قليلاً ، دراسة البيانات والخوارزميات المستخدمة حاليًا في التمويل [ 2 ] ، ورياضيات برامج الحاسوب التي تُجسّد النماذج أو الأنظمة المالية . [ 3 ]

يركز التمويل الحسابي على الأساليب العددية العملية بدلاً من البراهين الرياضية، ويتناول التقنيات التي تُطبق مباشرةً على التحليلات الاقتصادية . [ 4 ] وهو مجال متعدد التخصصات يجمع بين التمويل الرياضي والأساليب العددية . [ 5 ] ومن أبرز مجالاته الحساب الدقيق والفعال للقيم العادلة للأوراق المالية ، ونمذجة السلاسل الزمنية العشوائية . [ 6 ]

تاريخ

يمكن تتبع نشأة التمويل الحسابي كعلم مستقل إلى هاري ماركويتز في أوائل خمسينيات القرن العشرين. فقد تصور ماركويتز مشكلة اختيار المحفظة الاستثمارية كعملية لتحسين متوسط ​​التباين. ونظرًا لأن ذلك تطلب قدرة حاسوبية أكبر مما كان متاحًا في ذلك الوقت، فقد عمل على تطوير خوارزميات مفيدة لإيجاد حلول تقريبية. [ 7 ] بدأ التمويل الرياضي بالفكرة نفسها، لكنه اختلف عنها من خلال وضع افتراضات مبسطة للتعبير عن العلاقات بصيغ مغلقة بسيطة لا تتطلب علوم حاسوب متطورة لتقييمها. [ 8 ]

في ستينيات القرن العشرين، كان مديرو صناديق التحوط مثل إد ثورب [ 9 ] ومايكل جودكين (بالتعاون مع هاري ماركويتز وبول سامويلسون وروبرت سي. ميرتون ) [ 10 ] من رواد استخدام الحواسيب في تداول المراجحة . وفي الأوساط الأكاديمية، احتاج باحثون مثل يوجين فاما إلى معالجة حاسوبية متطورة لتحليل كميات هائلة من البيانات المالية لدعم فرضية كفاءة السوق . [ 8 ]

خلال سبعينيات القرن العشرين، تحوّل التركيز الرئيسي للتمويل الحسابي إلى تسعير الخيارات وتحليل عمليات توريق الرهن العقاري . [ 11 ] وفي أواخر السبعينيات وأوائل الثمانينيات، وصلت مجموعة من الممارسين الكميين الشباب ، الذين عُرفوا باسم "علماء الصواريخ"، إلى وول ستريت ، حاملين معهم أجهزة الكمبيوتر الشخصية . وقد أدى ذلك إلى طفرة هائلة في كلٍّ من كمية وتنوع تطبيقات التمويل الحسابي. [ 12 ] وقد استُمدّت العديد من التقنيات الجديدة من معالجة الإشارات والتعرف على الكلام ، بدلاً من المجالات التقليدية للاقتصاد الحسابي، مثل التحسين وتحليل السلاسل الزمنية . [ 12 ]

مع نهاية ثمانينيات القرن العشرين، أدى انحسار الحرب الباردة إلى دخول مجموعة كبيرة من الفيزيائيين وعلماء الرياضيات التطبيقية ، الذين هجروا البلاد، وكثير منهم من دول ما وراء الستار الحديدي ، إلى عالم التمويل. عُرف هؤلاء باسم " المهندسين الماليين " (مصطلح "الكمي" يشمل علماء الصواريخ والمهندسين الماليين، بالإضافة إلى مديري المحافظ الكمية). [ 13 ] أدى ذلك إلى توسع كبير ثانٍ في نطاق الأساليب الحسابية المستخدمة في التمويل، بالإضافة إلى التحول من الحواسيب الشخصية إلى الحواسيب المركزية والحواسيب العملاقة . [ 11 ] في ذلك الوقت تقريبًا، أصبح التمويل الحسابي مجالًا أكاديميًا فرعيًا متميزًا. وقدّمت جامعة كارنيجي ميلون أول برنامج للحصول على درجة علمية في التمويل الحسابي عام 1994. [ 14 ]

على مدى العشرين عامًا الماضية، توسع مجال التمويل الحسابي ليشمل جميع مجالات التمويل تقريبًا، وازداد الطلب على المتخصصين فيه بشكل كبير. [ 1 ] علاوة على ذلك، ظهرت العديد من الشركات المتخصصة لتوفير برامج وخدمات التمويل الحسابي. [ 10 ]

تطبيقات التمويل الحسابي

انظر أيضاً

مراجع

  1. 1 2 روديجر يو. سيدل، أدوات التمويل الحسابي ، سبرينغر؛ الطبعة الثالثة (11 مايو 2006) 978-3540279235
  2. ↑ "مختبر التمويل الحاسوبي والبحوث" . جامعة إسكس. مؤرشف من الأصل بتاريخ 12 يوليو 2012. تم الاطلاع عليه بتاريخ 21 يوليو 2012 .
  3. ↑ كورنيليس أ. لوس، التمويل الحسابي، دار النشر العالمية العلمية (ديسمبر 2000) ISBN 978-9810244972
  4. ↑ ماريو ج. ميراندا وبول ل. فاكلر، الاقتصاد الحسابي التطبيقي والتمويل ، مطبعة معهد ماساتشوستس للتكنولوجيا (16 سبتمبر 2002) ISBN 978-0262134200
  5. ↑ أومور أوغور، مقدمة في التمويل الحسابي ، مطبعة إمبريال كوليدج (22 ديسمبر 2008) ISBN 978-1848161924
  6. ^ جين تشوان دوان، وولفغانغ كارل هاردل وجيمس إي جنتل (المحررين)، دليل التمويل الحسابي ، سبرينغر (25 أكتوبر 2011) ISBN 978-3642172533
  7. ↑ هاري م. ماركويتز، اختيار المحفظة: التنويع الفعال للاستثمارات ، وايلي، الطبعة الثانية (3 سبتمبر 1991) 978-1557861085
  8. 1 2 جاستن فوكس، أسطورة السوق العقلاني: تاريخ المخاطرة والمكافأة والوهم في وول ستريت ، هاربر بيزنس (9 يونيو 2009) ISBN 978-0060598990
  9. ↑ ويليام باوندستون، معادلة الحظ: القصة غير المروية لنظام المراهنات العلمي الذي تغلب على الكازينوهات وول ستريت ، هيل ووانغ (19 سبتمبر 2006) ISBN 978-0809045990
  10. 1 2 مايكل جودكين، الإجابة الخاطئة أسرع: القصة الداخلية لصنع الآلة التي تتداول بالتريليونات ، وايلي، (21 فبراير 2012) ISBN 978-1118133408
  11. 1 2 آرون براون، مخاطرة الدم الأحمر: التاريخ السري لوول ستريت ، وايلي (11 أكتوبر 2011) ISBN 978-1118043868
  12. 1 2 جون إف. إيلرز، علم الصواريخ للمتداولين ، وايلي (20 يوليو 2001) ISBN 978-0471405672
  13. ↑ آرون براون، وجه البوكر في وول ستريت ، وايلي (31 مارس 2006) 978-0470127315
  14. ↑ "مركز التمويل الحسابي" . جامعة كارنيجي ميلون . تم الاطلاع عليه بتاريخ 21-07-2012 .